光伏概念股持续反弹，华民股份、上能电气涨超9%，锦浪科技(300763)、禾迈股份、隆基绿能涨超6%。
截至今日中午收盘，鹏华基金光伏ETF基金、华安基金光伏ETF指数基金、汇添富基金光伏龙头ETF、银华基金光伏50ETF、华泰柏瑞基金光伏ETF、光伏ETF平安、天弘基金光伏ETF涨超3.5%；浦银安盛基金光伏龙头ETF、国泰基金光伏50ETF、广发基金光伏30ETF涨超3.3%。
目前市场上有10只光伏ETF，规模最大的是华泰柏瑞光伏ETF，最新规模81.76亿。
从光伏ETF跟踪的指数看，广发基金光伏30ETF跟踪光伏龙头30指数，其余9只ETF跟踪光伏产业指数。
消息面上，近日工信部对《光伏制造行业规范条件（2024年本）》公开征求意见。提出引导光伏企业减少单纯扩大产能的光伏制造项目，加强技术创新、提高产品质量、降低生产成本。新建和改扩建光伏制造项目，最低资本金比例为30%。
光大证券认为，本次《规范条件》修订意在进一步引导光伏企业减少单纯扩产能的光伏制造项目投资，同时进一步提升项目工艺技术和能耗管理的有关要求；在光伏产品价格持续下跌背景下主产业链各环节的公司均面临较为严峻的经营压力，具备成本和技术优势的头部企业有望在行业产能出清过程中占据领先地位。
东方证券指出， 《规范条件》对现有项目和新建及改扩建项目的技术工艺要求普遍提高，有助于促进现有产线高效高质量利用，同时抑制新增产能投放，以此来扭转当下低价无序竞争的态势。
从基本面看，面对“亏本做买卖”的产业链现状，上半年光伏企业集体“大失血”。据统计，在已披露预告的光伏企业中，至少有八家企业上半年业绩亏损上限超过10亿元，包括隆基绿能、通威股份(600438)、TCL中环、爱旭股份、双良节能(600481)、晶澳科技、弘元绿能、京运通(601908)。其中，隆基绿能预计上半年实现归属净利润亏损48亿―55亿元，而在去年同期公司盈利91.78亿元。
近期，海关总署发布2024年5月国内光伏电池组件、逆变器出口数据：光伏电池组件出口数据“量增价减”趋势明显。2024年5月国内光伏电池组件出口金额28.27亿美元，同比下滑38.7%，环比下滑0.9%，其中，光伏组件出口26.23亿美元，同比下降36.8%，环比下降1.3%。2024年1-5月，国内光伏电池组件累计实现出口147.47亿美元，同比下降33.3%，光伏电池组件出口“量增价减”趋势明显。
国开证券认为，今年前5个月逆变器优于光伏电池和组件出口情况，主要原因还是组件价格竞争激励所致，但我国1-4月光伏新增装机60.11GW,同比增长24.4%，增速较好，同时在全球光储成本下降、产品应用场景更加丰富的大背景下，整体行业需求仍然强劲。全年来看，预计2024年全球光伏新增装机增速在20%左右，其中欧洲需求逐步回暖，东南亚、中东等新兴市场需求有望维持高增速。
海通证券研报指出：从基本面量价两个角度来看，行业已经处于底部，价格已经连续多周底部企稳且已难有大幅降价空间，5月国内新增装机量19.04GW，同比增长47.6%，环比增长32.5%，同环比均表现不俗，我们认为对于光伏行业无需过度悲观，当前已进入出清周期，根据硅业分会硅料等原材料供应量仍在下修，政策对于行业健康发展高度重视，需要重视下半年拐点性机会。
